Page 27 - InsuranceJournal146

รอบรู้ประกันภัย

c. น�ากระแสเงินสดที่เกิดจากสมมติฐานทางคณิตศาสตร์ประกันภัยจากการประมาณการที่ดีที่สุด (Best Estimate Assumption)
และ Risk Adjustment for Non-Financial Risk มาค�านวณเป็นมูลค่าปัจจุบันโดยใช้ อัตราคิดลด (Discount rate)

ั
้
ั
่
ี
ึ
่
ิ
ั
ึ
ั
ั
�
ี
้
ี
2. Contractual Service Margin (CSM) จะเรยกอกอย่างหนงได้ว่าเป็นกาไรทงหมดทคาดหวงว่าจะเกดขนจากสญญาประกนภย
(Expected Contract Profit) ก็ว่าได้ วิธีค�านวณหาค่านี้ก็มาจากการหาผลต่างของค่า 2 ค่าต่อไปนี้
ี
ี
ึ
ี
ี
a. มูลค่าปัจจุบันของประมาณการกระแสเงินสดเฉล่ยท่จ่ายตามภาระผูกพัน โดยภาระผูกพันท่ว่าน้ให้ประมาณการเสมือนหน่งว่า
เบี้ยทั้งหมดที่จะได้รับมาในอนาคตจะไม่มีก�าไรเลย โดยจะเอาไปใช้จ่ายภาระผูกพันกรมธรรม์จนหมด
b. มูลค่าปัจจุบันของประมาณการกระแสเงินสดออก (Cash outgo) ของ Fulfilment Cash Flows
ี
ี
ั
ี
�
เม่อเอาส่วนต่างของมูลค่าปัจจุบันระหว่าง “หน้สินท่ต้งใจว่าจะไม่มีกาไร” มาหักออกด้วย “หน้สินจาก Best Estimate + Risk Margin”
ื
แล้ว ก็จะได้ “ก�าไรที่คาดหวัง” ในรูปของ Contractual Service Margin (CSM)
�
�
ั
ิ
ี
ทั้งน้ ถ้าเป็นกรมธรรม์ท่เพ่งขายในวันแรก (Inception) น้น สามารถจะนาวิธีลัดในการคานวณ Contractual Service Margin (CSM)
ี
โดยหยิบจาก มูลค่าปัจจุบันของ Fulfilment Cash Flows ได้เลย เพราะแบบประกันที่มีก�าไรทุกครั้งจะมี มูลค่าปัจจุบันของ Fulfilment Cash
Flows ที่เป็นลบ (เปรียบเหมือนใน Risk Based Capital (RBC) ที่ Gross Premium Valuation ในปีแรกจะติดลบ ถ้าแบบประกันเป็นแบบที่
ไม่ขาดทุน) และสามารถน�าค่านั้นเป็น Contractual Service Margin (CSM) ตรง ๆ ได้เลย
Fulfilment cash flows
Future cash flows
Contractual service margin
(Expected contract profit) Risk adjustment for non-financial risk
Discounting

เมื่อนำา General Model (GM) มาใช้แล้วเวลาผ่านไปจะบันทึกบัญชีอย่างไร?

1. Contractual Service Margin (CSM) จะทยอยรับรู้ก�าไร โดยการ Release ออกมา ซึ่งการ Release มูลค่า CSM ออกมา จะท�าให้
ู
ั
ู
ี
ิ
ี
ึ
CSM ลดลง และส่วนทลดลงนนจะรบร้ออกมาเป็นกาไรเข้างบกาไรขาดทน อนง CSM นน จะถกบนทกบญชอย่ในส่วนของหน้สน (Liability)
ั
ู
้
ึ
่
ั
�
ั
ุ
่
้
ั
ี
�
เพราะถือว่าเป็นก�าไรที่ยังไม่สามารถรับรู้ได้ และมูลค่าของ CSM นั้น ยังต้องน�ามาเปรียบเทียบกับงบดุลอีกด้วย เพราะเคยเกิดกรณีที่ว่า CSM
มีค่ามากเกินไป จนท�าให้ส่วนของผู้ถือหุ้น (Equity) ติดลบไปเลย ในกรณีนี้ก็จะต้องจ�ากัด CSM ไม่ให้มีค่ามากเกินไป จนท�าให้ส่วนของผู้ถือหุ้น
(Equity) ติดลบ
2. Future Cash Flows จากสมมติฐานทางคณิตศาสตร์ประกันภัยที่เกิดจากการประมาณการที่ดีที่สุด (Best Estimate Assumption)
และ Risk Adjustment for Non-Financial Risk นั้นแบ่งเป็น การมองอดีต/ปัจจุบัน กับ การมองอนาคต ที่แยกพิจารณากันดังต่อไปนี้
ี
�
a. เมื่อมีการเปล่ยนแปลงในการประมาณการกระแสเงินสดเฉล่ยที่เก่ยวข้องกับบริการในอดีตและปัจจุบันน้น ก็ให้กระทบลงงบกาไร
ั
ี
ี
ขาดทุนได้เลย
วารสารประกันภัย ฉบับที่ 146 27